Маркетинг IPO Anthropic сдвинулся на середину октября

Anthropic начнёт маркетинг своего IPO не раньше середины октября и хочет завершить листинг за несколько дней до ноябрьских промежуточных выборов в США. Об этом 4 сентября рассказали люди, знакомые с ситуацией, слова которых передаёт CNBC. Те же источники оговариваются, что планы и сроки ещё могут поменяться.

Сдвинулась и публикация проспекта. По словам двух собеседников, её ждали уже на следующей неделе, теперь раньше конца сентября её не ждут. Срок переносят не впервые: в августе публичную подачу допускали уже в конце того месяца.

Черновик регистрационного заявления по форме S-1 Anthropic конфиденциально подала в SEC 1 июня. Закон JOBS Act разрешает быстрорастущим компаниям проходить проверку регулятора закрыто, а сделать документ публичным нужно минимум за 15 дней до роудшоу, серии встреч с инвесторами перед размещением. Подробная финансовая отчётность до этого момента остаётся непубличной. Проспект в конце сентября и маркетинг с середины октября как раз укладываются в этот интервал.

По оценкам некоторых инвесторов, размещение может потянуть на 2 триллиона долларов. Это больше чем вдвое выше оценки после раунда Series H на 65 миллиардов, объявленного 28 мая: тогда Anthropic оценили в 965 миллиардов. Для сравнения, SpaceX вышла на биржу в июне с рекордной оценкой 1,77 триллиона долларов, а рядом с IPO Anthropic может оказаться и листинг OpenAI. Сдвиги графика при подготовке IPO из-за рыночной конъюнктуры и проверок регулятора случаются часто.

Параллельно Anthropic хочет закрыть возобновляемую кредитную линию на 15 миллиардов долларов. О переговорах по её расширению до этой суммы раньше сообщало Bloomberg. Над размещением работают Morgan Stanley, Goldman Sachs, JPMorgan и Citi.

Встречи с аналитиками, в том числе из банков, участвующих в финансировании, должны начаться после того, как сделку по кредитной линии закроют, говорит один из источников. Обычно между такими встречами и публикацией проспекта проходит несколько недель, но у Anthropic окно будет короче: аналитики и так хорошо знают компанию.